REGULAMENT nr. 5 din 20 iulie 2017privind modificarea și completarea unor regulamente ale Comisiei Naționale a Valorilor Mobiliare și pentru instituirea unor măsuri
EMITENT
  • AUTORITATEA DE SUPRAVEGHERE FINANCIARĂ
    • Publicat în  MONITORUL OFICIAL nr. 619 din 1 august 2017



    În conformitate cu prevederile art. 1 alin. (2), art. 2 alin. (1) lit. a) și d), art. 6 alin. (2) și ale art. 14 din Ordonanța de urgență a Guvernului nr. 93/2012 privind înființarea, organizarea și funcționarea Autorității de Supraveghere Financiară, aprobată cu modificări și completări prin Legea nr. 113/2013, cu modificările și completările ulterioare,în aplicarea prevederilor art. 16 din Regulamentul (UE) nr. 1.095/2010 al Parlamentului European și al Consiliului din 24 noiembrie 2010 de instituire a Autorității europene de supraveghere (Autoritatea europeană pentru valori mobiliare și piețe), de modificare a Deciziei nr. 716/2009/CE și de abrogare a Deciziei 2009/77/CE a Comisiei,având în vedere că Orientările cu privire la anumite aspecte ale cerințelor MiFID privind funcția de asigurare a conformității, emise de către Autoritatea Europeană pentru Valori Mobiliare și Piețe (ESMA) în baza art. 16 din Regulamentul (UE) nr. 1.095/2010, reprezintă viziunea ESMA și a autorităților competente europene asupra modului în care trebuie aplicate prevederile ce transpun art. 6 din Directiva CE nr. 39/2004 privind piețele instrumentelor financiare (MiFID) și art. 6 din Directiva CE nr. 73/2006 de aplicare a MiFID,potrivit deliberărilor Consiliului Autorității de Supraveghere Financiară din ședința din data de 19.07.2017,Autoritatea de Supraveghere Financiară emite următorul regulament:  +  Articolul IRegulamentul Comisiei Naționale a Valorilor Mobiliare nr. 32/2006 privind serviciile de investiții financiare, aprobat prin Ordinul Comisiei Naționale a Valorilor Mobiliare nr. 121/2006, publicat în Monitorul Oficial al României, Partea I, nr. 103 și 103 bis din 12 februarie 2007, cu modificările și completările ulterioare, se modifică și se completează după cum urmează:1. La articolul 2 alineatul (2), după litera j) se introduce o nouă literă, litera j^1), cu următorul cuprins:j^1) contract forex rolling spot - instrument financiar prevăzut la art. 2 alin. (1) pct. 17 lit. d) din Legea nr. 24/2017 privind emitenții de instrumente financiare și operațiuni de piață, denumită în continuare Legea nr. 24/2017, care reprezintă:1. un contract futures (însemnând drepturile și obligațiile ce decurg dintr-un contract privind vânzarea unui bun a cărui livrare este stabilită pentru o dată ulterioară și al cărui preț este stabilit la momentul încheierii contractului), altul decât un contract futures tranzacționat sau indicat expres că este tranzacționat pe o bursă recunoscută, atunci când bunul care urmează a fi vândut conform contractului este o valută sau RON; sau2. un contract pentru diferență (CFD), dacă profitul urmează să fie asigurat sau pierderea urmează să fie evitată în funcție de fluctuațiile valutei,dacă, în ambele situații, respectivul contract se încheie în scop speculativ.2. La articolul 2 alineatul (2), după litera r) se introduce o nouă literă, litera r^1), cu următorul cuprins:r^1) opțiune binară - formă de contract financiar care se înscrie în categoria instrumentelor financiare prevăzute la art. 2 alin. (1) pct. 17 lit. d) din Legea nr. 24/2017, prin care se plătește o sumă de bani fixă dacă opțiunea este exercitată sau expiră «în bani» sau nu se plătește nimic dacă opțiunea este exercitată sau expiră «în afara banilor»;3. La articolul 2 alineatul (2), după litera v) se introduc două noi litere, literele v^1) și v^2), cu următorul cuprins:v^1) plasamentul de instrumente financiare fără un angajament ferm - serviciu de investiții furnizat de un intermediar unui emitent prin care intermediarul se angajează să distribuie publicului, în numele emitentului, instrumentele financiare care fac obiectul unei oferte publice;v^2) plasamentul de instrumente financiare în baza unui angajament ferm - serviciu de investiții furnizat de un intermediar unui emitent prin care intermediarul se angajează să distribuie publicului, în numele emitentului, instrumentele financiare care fac obiectul unei oferte publice și se obligă să achiziționeze pe cont propriu instrumentele financiare rămase nedistribuite;4. La articolul 2 alineatul (2), după litera y) se introduce o nouă literă, litera y^1), cu următorul cuprins:y^1) subscrierea de instrumente financiare în baza unui angajament ferm - serviciu de investiții furnizat de un intermediar unui emitent prin care intermediarul se obligă să achiziționeze pe cont propriu instrumentele financiare care fac obiectul unei oferte publice și să le plaseze/revândă în nume propriu în termenii și perioada agreată cu emitentul, cu respectarea prevederilor Legii nr. 24/2017;5. La articolul 6 alineatul (3), litera e) se modifică și va avea următorul cuprins:e) S.S.I.F. trebuie să dispună de capitalul inițial minim corespunzător obiectului de activitate propus, în conformitate cu prevederile art. 7 din Legea nr. 297/2004 și cu prevederile art. 11^2 și 11^3 din prezentul regulament;6. La articolul 6, alineatul (6) se modifică și va avea următorul cuprins:(6) Conducătorii unei S.S.I.F. nu pot fi autorizați ca reprezentanți ai compartimentului de control intern ai respectivei S.S.I.F. Conducătorii unei S.S.I.F. pot fi autorizați ca agenți pentru servicii de investiții financiare ai respectivei S.S.I.F.7. La articolul 11 alineatul (1), litera e) se modifică și va avea următorul cuprins:e) raportul auditorului financiar cu privire la situația societății la data încetării activității, precum și cu privire la modul în care S.S.I.F. a achitat datoriile față de clienți;8. La articolul 11, după alineatul (2) se introduce un nou alineat, alineatul (3), cu următorul cuprins:(3) În cazul clienților care nu au putut fi contactați de S.S.I.F. în vederea returnării activelor acestora aflate în custodia acesteia, S.S.I.F. va proceda după cum urmează:a) va transfera instrumentele financiare într-un cont individual deschis la depozitarul central pe numele fiecărui client;b) va deschide la o instituție de credit de pe teritoriul României un cont în favoarea clienților în care va transfera fondurile bănești aparținând acestora, care va avea atașat lista cuprinzând datele de identificare ale fiecărui client și fondurile bănești datorate fiecărui client.9. După articolul 11^1 se introduce o nouă secțiune, secțiunea 1^1, cuprinzând articolele 11^2-11^5, cu următorul cuprins:  +  Secţiunea 1^1 Prestarea anumitor servicii și activități de investiții și servicii conexe  +  Articolul 11^2(1) În interpretarea prevederilor art. 7 alin. (2) din Legea nr. 297/2004, S.S.I.F. care prestează serviciul de plasament de instrumente financiare fără un angajament ferm dispun de un nivel al capitalului inițial egal cu echivalentul în lei al sumei de 125.000 euro.(2) S.S.I.F. care prestează serviciul de plasament de instrumente financiare în baza unui angajament ferm dispun de un nivel al capitalului inițial egal cu echivalentul în lei al sumei de 730.000 euro.  +  Articolul 11^3Serviciile conexe prevăzute la art. 5 alin. (1^1) lit. a)-g) din Legea nr. 297/2004 pot fi prestate de S.S.I.F., indiferent de nivelul capitalului inițial de care acestea dispun, cu excepția serviciului conex prevăzut la art. 5 alin. (1^1) lit. a) din Legea nr. 297/2004, care nu poate fi prestat de S.S.I.F. care dispun de un nivel al capitalului inițial egal cu echivalentul în lei al sumei de 50.000 euro.  +  Articolul 11^4(1) S.S.I.F. poate alimenta contul de disponibilități al clienților cu sume proprii necesare pentru finalizarea tranzacțiilor aflate în decontare numai în situația în care, deși la data executării unui ordin S.S.I.F. a evaluat și a constatat capacitatea clientului de a deține fondurile și instrumentele financiare necesare la data decontării, din motive excepționale, sumele necesare nu sunt disponibile la data decontării.(2) Situațiile excepționale prevăzute la alin. (1) trebuie documentate în scris de către reprezentantul compartimentului de control intern și notificate conducerii S.S.I.F.(3) Suma prevăzută la alin. (1) nu poate depăși valoarea activelor lichide aparținând clientului pentru care S.S.I.F. a acoperit necesarul de decontare, aflate în custodia S.S.I.F.(4) S.S.I.F. stabilește în contractul cu clientul modalitatea de evaluare a instrumentelor financiare aparținând clientului și aflate în custodia S.S.I.F., precum și criteriile de includere a instrumentelor financiare în categoria instrumentelor financiare lichide.(5) S.S.I.F. acordă suma prevăzută la alin. (1) pentru clienții ale căror contracte de intermediere cuprind clauze care prevăd posibilitatea S.S.I.F. de a utiliza activele aflate în custodia S.S.I.F.(6) Contractul de intermediere încheiat între S.S.I.F. și client va cuprinde prevederi referitoare la suportarea costurilor generate de operațiunea prevăzută la alin. (1).(7) În termen de maximum două zile lucrătoare de la data decontării, clientul are obligația de a returna sumele respective.(8) În situația în care clientul nu returnează suma prevăzută la alin. (1) în termenul prevăzut la alin. (7), S.S.I.F. îi este interzis să introducă noi ordine de cumpărare pentru clientul respectiv până la momentul returnării de către client a sumei datorate.(9) În termen de 10 zile de la data decontării, S.S.I.F. efectuează demersurile necesare pentru recuperarea sumelor care nu au fost returnate de client.(10) Reprezentantul compartimentului de control intern și persoana care asigură funcția de administrare a riscului monitorizează încadrarea în suma maximă stabilită conform alin. (3), precum și demersurile efectuate de S.S.I.F. pentru recuperarea debitelor.(11) S.S.I.F. pune la dispoziția A.S.F. în orice moment, la solicitarea acesteia, rezultatul monitorizării prevăzute la alin. (10).(12) S.S.I.F. păstrează evidența situațiilor în care obligațiile clienților au fost acoperite, evidență care cuprinde:a) numele clientului;b) data alimentării contului de către S.S.I.F.;c) suma acoperită de către S.S.I.F.;d) justificarea situației excepționale care a condus la nealimentarea de către client a contului de disponibilități la data decontării;e) valoarea portofoliului clientului la data înregistrării debitului;f) modalitatea în care S.S.I.F. are în vedere recuperarea sumei datorate de client;g) măsurile impuse clientului pentru recuperarea sumei datorate.(13) A.S.F. poate interzice unei S.S.I.F., prin decizie motivată, să efectueze operațiunea prevăzută la alin. (1), luând în considerare conduita S.S.I.F., nivelul indicatorilor calculați în scopul evaluării cerințelor prudențiale, riscul indus de poziția sa financiară și tranzacțiile efectuate de aceasta.  +  Articolul 11^5(1) S.S.I.F. are obligația de a raporta către A.S.F., concomitent cu transmiterea raportării cu privire la cerința de acoperire a necesarului de lichiditate conform Regulamentului de punere în aplicare (UE) nr. 680/2014 al Comisiei din 16 aprilie 2014 de stabilire a unor standarde tehnice de punere în aplicare cu privire la raportarea în scopuri de supraveghere a instituțiilor în conformitate cu Regulamentul (UE) nr. 575/2013 al Parlamentului European și al Consiliului, denumit în continuare Regulamentul de punere în aplicare (UE) nr. 680/2014, în termen de maximum 15 zile de la data expirării perioadei de raportare, numele clienților ale căror conturi au fost alimentate conform art. 11^4 alin. (1) și care nu au returnat sumele datorate în termenul stabilit la art. 11^4 alin. (7).(2) Instituțiile de credit care acționează ca intermediari raportează A.S.F., concomitent cu transmiterea către B.N.R. a raportării cu privire la cerința de acoperire a necesarului de lichiditate conform Regulamentului de punere în aplicare (UE) nr. 680/2014, în termen de maximum 15 zile de la data expirării perioadei de raportare, numele clienților ale căror conturi au fost alimentate conform art. 11^4 alin. (1) și care nu au returnat sumele datorate în termenul stabilit la art. 11^4 alin. (7).10. La articolul 15 alineatul (1), litera c) se modifică și va avea următorul cuprins:c) dovada vărsării integrale a capitalului social într-un cont deschis special în acest scop la o societate bancară și raportul cu privire la respectarea de către S.S.I.F. a prevederilor legale aferente operațiunii de majorare/reducere a capitalului social, întocmit de un auditor financiar avizat de A.S.F., pentru modificarea prevăzută la art. 13 alin. (1) lit. a);11. La articolul 17, după alineatul (1) se introduce un nou alineat, alineatul (1^1), cu următorul cuprins:(1^1) Înființarea de către o S.S.I.F. a unei sucursale pe teritoriul unui alt stat membru se face cu respectarea în mod corespunzător a cerințelor operaționale prevăzute la alin. (2)-(8).12. La articolul 17, după alineatul (6) se introduce un nou alineat, alineatul (6^1), cu următorul cuprins:(6^1) În cazul prestării de către S.S.I.F. de servicii și activități de investiții pe teritoriul unui alt stat membru prin stabilirea unei sucursale, se interzice cumularea de către o persoană fizică acalității de persoană desemnată să asigure conducerea sucursalei respective cu cea de reprezentant al compartimentului de control intern al acelei sucursale.13. La articolul 32, alineatul (1) se modifică și va avea următorul cuprins:  +  Articolul 32(1) Prevederile art. 11^4, precum și cele ale titlurilor III, IV și V, cu excepția art. 81 alin. (4), art. 84, art. 153 alin. (1) lit. a), d)-g) și alin. (2) lit. a) și e) și art. 192, se aplică în mod corespunzător și instituțiilor de credit cu privire la serviciile și activitățile de investiții și serviciile conexe prestate de acestea.14. La articolul 32, alineatul (3) se modifică și va avea următorul cuprins:(3) Instituțiile de credit au obligația de a transmite A.S.F. următoarele situații și documente în legătură cu activitatea desfășurată în anul precedent:a) raportul menționat la art. 79 pentru activitatea desfășurată pe piața de capital, până cel târziu la data de 31 martie a anului următor;b) raportul conducătorului structurii organizatorice aferente operațiunilor pe piața de capital cu privire la activitatea desfășurată de instituția de credit în acest domeniu, până cel târziu la data de 31 martie a anului următor;c) rapoartele prevăzute la art. 153 alin. (1) lit. b) și alin. (2) lit. b), c) și d), în termenele prevăzute la art. 153. Raportul prevăzut la art. 153 alin. (2) lit. d) are în vedere activitatea desfășurată pe piața de capital.15. La articolul 36, alineatul (1) se modifică și va avea următorul cuprins:  +  Articolul 36(1) Traderul transmite A.S.F. următoarele raportări:a) raportul semestrial, în termenul legal stabilit prin reglementările A.S.F., care va cuprinde raportări contabile semestriale compuse din situația activelor, datoriilor și capitalurilor proprii, cont de profit și pierdere, date informative;b) raportul anual, în termenul legal stabilit prin reglementările A.S.F., care va cuprinde:1. situațiile financiare anuale;2. raportul administratorilor;3. raportul auditorului financiar.16. La articolul 45, alineatul (3) se modifică și va avea următorul cuprins:(3) Retragerea autorizației unui consultant de investiții în condițiile alin. (1) lit. b) se face în termen de 30 de zile lucrătoare de la data-limită de transmitere a raportului de activitate privind serviciile de consultanță prestate în cursul anului precedent prevăzut la art. 50 alin. (2) lit. c), respectiv la art. 51, în situația în care consultantul de investiții nu poate face dovada prestării activității în perioada cuprinsă între sfârșitul anului de raportare și data-limită a obligației de transmitere a raportului.17. La articolul 50 alineatul (2), litera a) și punctul 1 al literei b) se modifică și vor avea următorul cuprins:a) raportul semestrial, în termenul legal stabilit prin reglementările A.S.F., care va cuprinde raportări contabile semestriale compuse din situația activelor, datoriilor și capitalurilor proprii, cont de profit și pierdere, date informative;………………………...................................................…......1. situațiile financiare anuale;18. Articolul 51 se modifică și va avea următorul cuprins:  +  Articolul 51Consultanții de investiții persoane fizice care nu desfășoară activitatea în numele unui consultant de investiții persoană juridică vor transmite anual, până cel târziu la data de 31 martie a anului următor, raportul de activitate cu privire la serviciile de consultanță de investiții desfășurate în anul precedent.19. Articolul 69 se modifică și va avea următorul cuprins:  +  Articolul 69(1) S.S.I.F. autorizate să presteze serviciile și activitățile de investiții și serviciile conexe prevăzute la pct. 1 lit. a), b), d) și e) și pct. 2 lit. a), c), d) și e) din anexa nr. 9 vor avea cel puțin un reprezentant în cadrul compartimentului de control intern.(2) S.S.I.F. autorizate să presteze serviciile și activitățile de investiții aferente unui capital inițial egal cu echivalentul în lei a 730.000 euro vor avea cel puțin 2 reprezentanți în cadrul compartimentului de control intern.(3) S.S.I.F. prevăzute la alin. (2), care nu se încadrează în categoria S.S.I.F. semnificative în conformitate cu prevederile art. 7 din Regulamentul Autorității de Supraveghere Financiară nr. 3/2014 privind unele aspecte legate de aplicarea Ordonanței de urgență a Guvernului nr. 99/2006 privind instituțiile de credit și adecvarea capitalului și a Regulamentului (UE) nr. 575/2013 al Parlamentului European și al Consiliului din 26 iunie 2013 privind cerințele prudențiale pentru instituțiile de credit și firmele de investiții și de modificare a Regulamentului (UE) nr. 648/2012 și care nu prestează efectiv serviciile și activitățile de investiții prevăzute la pct. 1 lit. c), f) și h) din anexa nr. 9, pot avea un singur reprezentant în cadrul compartimentului de control intern, ulterior notificării A.S.F. conform prevederilor alin. (4).(4) În situația în care organul statutar al S.S.I.F. decide cu privire la încetarea prestării serviciilor prevăzute la pct. 1 lit. c), f) și h) din anexa nr. 9, S.S.I.F. notifică în acest sens A.S.F.(5) Notificarea prevăzută la alin. (4) va fi însoțită de decizia organului statutar al S.S.I.F. cu privire la încetarea desfășurării activității respective, va conține perioada încetării desfășurării activității respective și va fi transmisă A.S.F. în termen de 24 de ore de la data adoptării deciziei.(6) În urma notificării primite potrivit alin. (4), A.S.F. ia act de această situație și confirmă printr-un act individual (atestat) serviciile și activitățile de investiții și serviciile conexe pe care S.S.I.F. va continua să le desfășoare, precum și perioada în care serviciile notificate conform alin. (4) nu vor fi prestate.(7) Reluarea desfășurării activităților notificate potrivit prevederilor alin. (4) se va realiza numai ulterior îndeplinirii condițiilor prevăzute de reglementările în vigoare cu privire la activitatea respectivă, inclusiv cele de personal, și va fi notificată A.S.F. în prealabil cu cel puțin 24 de ore.20. La articolul 78, alineatul (2) se modifică și va avea următorul cuprins:(2) În situația în care reprezentantul compartimentului de control intern ia cunoștință în timpul activității, fie ca urmare a propriilor investigații, fie ca urmare a unei notificări primite în acest sens, de eventualele încălcări ale regimului juridic aplicabil pieței de capital, inclusiv ale procedurilor interne ale societății, acesta are obligația să informeze consiliul de administrație/ conducătorii și auditorii interni ai S.S.I.F.21. Articolul 79 se modifică și va avea următorul cuprins:  +  Articolul 79La sfârșitul fiecărui an, până la data de 31 ianuarie a anului următor, compartimentul de control intern va transmite consiliului de administrație al S.S.I.F. un raport cuprinzând activitatea desfășurată, investigațiile efectuate, abaterile constatate, propunerile făcute și programul/planul investigațiilor propuse pentru anul următor. Raportul, propunerile avizate și planul de investigații aprobat de consiliul de administrație vor fi transmise de acesta A.S.F. până cel târziu la data de 31 martie a anului următor.22. După articolul 79 se introduccinci noi articole, articolele 79^1-79^5, cu următorul cuprins:  +  Articolul 79^1(1) A.S.F. aplică Orientările cu privire la anumite aspecte ale cerințelor MiFID privind funcția de asigurare a conformității, denumite în continuare Orientări, cuprinse în anexa nr. 12, în desfășurarea activității sale de supraveghere și control al respectării dispozițiilor legale ce transpun prevederile directivelor CE nr. 39/2004 și nr. 73/2006, aplicabile controlului intern în sensul Legii nr. 297/2004 și în sensul prezentului regulament.(2) De la aplicarea Orientărilor se instituie următoarele excepții:a) S.S.I.F. nu poate externaliza activitatea de control intern, având înțelesul prevăzut în Legea nr. 297/2004, precum și în prezentul regulament;b) funcția de reprezentant al compartimentului de control intern și cea de auditor intern nu pot fi deținute de aceeași persoană.(3) În vederea aplicării Orientărilor se vor avea în vedere următoarele:a) funcția de verificare a conformității din Orientări să corespundă funcției de reprezentant al compartimentului de control intern din Legea nr. 297/2004, precum și din prezentul regulament;b) noțiunea de control intern din Orientări să cuprindă controlul intern, administrarea riscului și auditul intern din Legea nr. 297/2004, precum și din prezentul regulament.  +  Articolul 79^2(1) S.S.I.F. au obligația să ia toate măsurile în vederea aplicării Orientărilor.(2) S.S.I.F. trebuie să asigure prezența la sediu a cel puțin unui reprezentant al compartimentului de control intern pe toată durata programului de lucru al S.S.I.F.  +  Articolul 79^3(1) În situația în care reprezentantul compartimentului de control intern este absent sau în situația în care postul de reprezentant al compartimentului de control intern este vacant, S.S.I.F. desemnează provizoriu, prin proceduri interne, o persoană din cadrul S.S.I.F. care să îndeplinească atribuțiile reprezentantului compartimentului de control intern.(2) Persoana care îndeplinește atribuțiile reprezentantului compartimentului de control intern se notifică A.S.F. în termen de 48 de ore de la începerea îndeplinirii respectivelor atribuții, iar pe perioada îndeplinirii acestor atribuții nu va desfășura nicio altă activitate în cadrul S.S.I.F.(3) Perioada în care atribuțiile reprezentantului compartimentului de control intern sunt îndeplinite de o persoană desemnată în conformitate cu prevederile prezentului articol nu poate însuma mai mult de 120 de zile într-un an calendaristic.(4) În situații excepționale, justificate în scris de S.S.I.F., A.S.F. poate acorda o prelungire de 30 de zile a termenului prevăzut la alin. (3).  +  Articolul 79^4(1) Prin excepție de la prevederile art. 79^3, în cazul unei S.S.I.F. prevăzute la art. 69 alin. (2), atunci când un post de reprezentant al compartimentului de control intern a devenit vacant, până la autorizarea de către A.S.F. a unui nou reprezentant al compartimentului de control intern, atribuțiile postului de reprezentant al compartimentului de control intern vacant pot fi preluate de reprezentantul compartimentului de control intern autorizat, înscris în Registrul A.S.F.(2) Perioada în care atribuțiile postului vacant de reprezentant al compartimentului de control intern sunt îndeplinite de reprezentantul compartimentului de control intern autorizat de A.S.F. în conformitate cu prevederile prezentului articol nu poate depăși 120 de zile.(3) Prevederile alin. (1) se aplică în mod corespunzător și S.S.I.F. prevăzute la art. 69 alin. (3) care intenționează să reia prestarea serviciilor și activităților de investiții prevăzute la pct. 1 lit. c), f) și h) din anexa nr. 9.  +  Articolul 79^5Prevederile art. 79^1 alin. (1) se aplică în mod corespunzător și:a) instituțiilor de credit din România înscrise în Registrul A.S.F. la secțiunea Intermediari;b) societăților de administrare a investițiilor autorizate să desfășoare activitățile prevăzute la art. 5 alin. (3) lit. a) și lit. b) pct. (i) din Ordonanța de urgență a Guvernului nr. 32/2012 privind organismele de plasament colectiv în valori mobiliare și societățile de administrare a investițiilor, precum și pentru modificarea și completarea Legii nr. 297/2004 privind piața de capital, aprobată cu modificări și completări prin Legea nr. 10/2015, cu modificările și completările ulterioare.23. La articolul 81, alineatul (2) se modifică și va avea următorul cuprins:(2) În cazul în care funcția de administrare a riscului nu este exercitată în mod independent, iar S.S.I.F. nu se încadrează în categoria S.S.I.F. semnificative în conformitate cu prevederile art. 7 din Regulamentul nr. 3/2014, funcția de administrare a riscului poate fi exercitată de un angajat al S.S.I.F. care nu îndeplinește o funcție operațională.24. La articolul 81, după alineatul (2) se introduce un nou alineat, alineatul (2^1), cu următorul cuprins:(2^1) În sensul alin. (2) și al art. 22 alin. (3) din Regulamentul nr. 3/2014, în categoria funcțiilor operaționale se includ: agentul pentru servicii de investiții financiare, agentul delegat, analistul financiar, administratorul de portofoliu, persoana responsabilă cu administrarea sancțiunilor internaționale, persoane care au responsabilități în aplicarea prevederilor legale referitoare la prevenirea și combaterea spălării banilor și a finanțării actelor de terorism (ofițer de conformitate și persoană responsabilă), precum și persoanele cu funcții de conducere și supraveghere a acestora.25. La articolul 81, după alineatul (3) se introduce un nou alineat, alineatul (3^1), cu următorul cuprins:(3^1) Persoana care asigură funcția de administrare a riscului este supusă autorizării A.S.F. și înscrisă în Registrul A.S.F.26. La articolul 81, alineatul (4) se modifică și va avea următorul cuprins:(4) Pentru a fi autorizată de A.S.F. în calitate de persoană care asigură funcția de administrare a riscului, persoana fizică trebuie să îndeplinească următoarele condiții:a) să fie angajată cu contract individual de muncă și să aibă atribuții de administrare a riscului numai în cadrul acelei S.S.I.F.;b) să fi participat la stagiile de pregătire și să fi promovat testul privind cunoașterea legislației în vigoare organizat de către organismele de formare profesională atestate de A.S.F.27. La articolul 81, după alineatul (4) se introduce un nou alineat, alineatul (5), cu următorul cuprins:(5) În completarea cerințelor prevăzute la alin. (4), autorizarea persoanei care asigură funcția de administrare a riscului se efectuează în conformitate cu prevederile Regulamentului Autorității de Supraveghere Financiară nr. 14/2015 privind evaluarea și aprobarea membrilor structurii de conducere și a persoanelor care dețin funcții-cheie în cadrul entităților reglementate de Autoritatea de Supraveghere Financiară.28. La articolul 90, alineatul (1) se modifică și va avea următorul cuprins:  +  Articolul 90(1) S.S.I.F. este obligată să evidențieze distinct, în contabilitate, sumele primite de la clienți și să deschidă și să utilizeze separat, conform destinației, conturi bancare în nume propriu și conturi bancare în numele clienților. De asemenea, instrumentele financiare ale clienților vor fi evidențiate în conturi separate de cele ale S.S.I.F.29. La articolul 112 alineatul (1), litera m) se modifică și va avea următorul cuprins:m) semnătura clientului și a persoanei autorizate din partea S.S.I.F.30. La articolul 112, alineatul (2) se abrogă.31. La articolul 113 alineatul (1), litera g) se modifică și va avea următorul cuprins:g) anexa: copia documentului de identitate al clientului sau al persoanei împuternicite să transmită ordine în numele clientului sau a certificatului de înregistrare la oficiul registrului comerțului sau la instituția similară din statul de origine, după caz.32. La articolul 153, partea introductivă a alineatului (1) se modifică și va avea următorul cuprins:  +  Articolul 153(1) În scopul supravegherii de către A.S.F. a activității desfășurate de S.S.I.F., aceasta va depune la A.S.F. următoarele situații și documente:33. La articolul 153 alineatul (1), litera c) se abrogă.34. La articolul 153 alineatul (1), literele d) și e) se modifică și vor avea următorul cuprins:d) raportul semestrial, în termenul legal stabilit prin reglementările A.S.F., care va cuprinde raportările contabile semestriale compuse din situația activelor, datoriilor și capitalurilor proprii, cont de profit și pierdere, date informative;e) raportul anual, în termenul legal stabilit prin reglementările A.S.F., care va cuprinde situațiile financiare anuale întocmite în conformitate cu Standardele internaționale de raportare financiară și care au componentele prevăzute de aceste standarde;35. La articolul 153 alineatul (2), litereleb)-e) se modifică și vor avea următorul cuprins:b) raportul privind structura portofoliilor individuale ale clienților aflate în administrare, care să cuprindă numele clienților, valoarea disponibilităților bănești și a instrumentelor financiare deținute la data raportării, profitul/pierderea aferent/aferentă portofoliului la sfârșitul anului;c) raport privind măsurile disciplinare aplicate de către S.S.I.F. conducătorilor, agenților pentru servicii de investiții financiare, agenților delegați și reprezentanților compartimentului de control intern și motivul sancționării acestora;d) lista contractelor încheiate cu alți intermediari, în vigoare la data raportării, obiectul acestora și schema de compensare la care participă intermediarul cu care S.S.I.F. din România a încheiat contract;e) raportul privind serviciile și activitățile de investiții și serviciile conexe care au fost externalizate.36. La articolul 163, litera a) se abrogă.37. La articolul 163, litera b) se modifică și va avea următorul cuprins:b) împrumutul, gajarea sau constituirea de garanții în numele S.S.I.F. prin utilizarea instrumentelor financiare care aparțin clienților sau terților, fără a avea în prealabil autorizația scrisă expresă a clientului;38. La articolul 163, după litera b) se introduce o nouă literă, litera b^1), cu următorul cuprins:b^1) împrumutul sau constituirea de garanții în numele unei S.S.I.F. prin utilizarea fondurilor care aparțin unui client;39. La articolul 163, litera c) se abrogă.40. La articolul 163, după litera c) se introduc două noi litere, literele c^1) și c^2), cu următorul cuprins:c^1) înstrăinarea sau folosirea directă sau indirectă a instrumentelor financiare ale clientului ori a drepturilor de natura instrumentelor financiare provenind din proprietatea asupra acestora, fără autorizația scrisă expresă a clientului;c^2) înstrăinarea sau folosirea directă sau indirectă de către S.S.I.F. a fondurilor unui client ori a drepturilor de natura fondurilor provenind din proprietatea asupra acestora;41. La articolul 163, litera k) se abrogă.42. La articolul 163, după litera k) se introduc două noi litere, literele k^1) și k^2), cu următorul cuprins:k^1) acoperirea obligațiilor ce rezultă din tranzacțiile efectuate în contul propriu al unui intermediar/client folosind instrumentele financiare ale unui client, fără a avea în prealabil autorizația scrisă expresă a acestuia;k^2) acoperirea obligațiilor ce rezultă din tranzacțiile efectuate în contul unei S.S.I.F./unui client prin utilizarea fondurilor care aparțin unui client;43. La articolul 182 alineatul (1), litera c) se modifică și va avea următorul cuprins:c) documente de evidență a domiciliului clientului, precum și o adresă de corespondență pe care urmează să o folosească un client în relația cu intermediarul.44. La articolul 182, alineatul (2) se modifică și va avea următorul cuprins:(2) Confirmarea primirii de către S.S.I.F. a documentelor mai sus menționate se face prin transmiterea către investitor a unei scrisori recomandate, cu confirmare de primire, la adresa de corespondență prevăzută la alin. (1) lit. c).45. La articolul 183 alineatul (1), litera c) se abrogă.46. La articolul 183, după alineatul (2) se introduc două noi alineate, alineatele (3) și (4), cu următorul cuprins:(3) S.S.I.F. are obligația de a stabili mecanisme de control și proceduri prin care se asigură că clienții vor dispune de fondurile și instrumentele necesare la momentul decontării.(4) Prevederile art. 11^4 se aplică în mod corespunzător pentru tranzacționarea prin internet.47. La articolul 184, alineatul (1) se modifică și va avea următorul cuprins:  +  Articolul 184(1) În situația în care S.S.I.F. deține fondurile bănești și instrumentele financiare ale investitorilor, trebuie să aibă un sistem de verificare a contului în mod automat pentru a se asigura că se respectă prevederile art. 11^4 alin. (3).48. La articolul 184, alineatul (2) se abrogă.49. La articolul 193, alineatul (2) se modifică și va avea următorul cuprins:(2) Pentru acordarea de credite și împrumuturi de instrumente financiare, S.S.I.F. trebuie să aibă înscris în obiectul de activitate serviciul conex prevăzut la art. 5 alin. (1^1) lit. b) din Legea nr. 297/2004.50. La articolul 195, după alineatul (1) se introduce un nou alineat, alineatul (1^1), cu următorul cuprins:(1^1) La deschiderea contului de marjă, clientul este obligat să depună o garanție reprezentând echivalentul a cel puțin 50% din valoarea totală a creditului acordat, acest procent urmând a fi menținut pe toată durata existenței contului de marjă.51. După articolul 196 se introduce un nou articol, articolul 196^1, cu următorul cuprins:  +  Articolul 196^1Instrumentele financiare tranzacționate pe o piață reglementată achiziționate prin tranzacții în marjă în numele clientului pot fi folosite pentru constituirea marjei ulterior decontării lor.52. La articolul 206 alineatul (2), după litera c) se introduce o nouă literă, litera d), cu următorul cuprins:d) aparținând clienților altei S.S.I.F. și care sunt luate cu împrumut de S.S.I.F. de la aceștia, în baza contractului încheiat între cele două părți.53. La articolul 206, partea introductivă a alineatului (3) se modifică și va avea următorul cuprins:(3) S.S.I.F. poate acționa în calitate de agent în operațiunile de împrumut pentru instrumentele financiare luate sau acordate cu împrumut de clienții acelei S.S.I.F. de la, respectiv către:54. La articolul 206 alineatul (3), după litera b) se introduce o nouă literă, litera c), cu următorul cuprins:c) clienții altei S.S.I.F.55. După articolul 206^1 se introduce un nou articol, articolul 206^2, cu următorul cuprins:  +  Articolul 206^2(1) În cazul în care operațiunile de împrumut se realizează de un intermediar care nu este participant la sistemul depozitarului central, obligația prevăzută la art. 206 alin. (4) lit. b) se efectuează pe baze contractuale de un participant la sistemul depozitarului central.(2) Intermediarul participant la sistemul depozitarului central care notifică operațiunea de luare de împrumut depozitarului central conform alin. (1) are obligația să raporteze scopul împrumutului conform art. 4 alin. (1) din Regulamentul C.N.V.M. nr. 5/2010.(3) Intermediarul care nu este participant la sistemul depozitarului central și care realizează operațiunile de intermediere a împrumutului are obligația de a respecta în mod corespunzător prevederile prezentului capitol.56. După articolul 236 se introduc două noi articole, articolele 236^1 și 236^2, cu următorul cuprins:  +  Articolul 236^1(1) Transmiterea în original a documentelor prevăzute de reglementările C.N.V.M./A.S.F., de către S.S.I.F., la solicitarea organelor judiciare sau a altor autorități publice, se realizează cu respectarea următoarelor condiții:a) la sediul S.S.I.F. se păstrează o copie a fiecărui document ce se transmite în original, în aceleași condiții ca documentul original;b) reprezentantul legal al S.S.I.F. și, după caz, reprezentantul compartimentului de control intern al S.S.I.F. certifică conformitatea fiecărei copii cu documentul original;c) copia trebuie să poarte mențiunea «copie conformă cu originalul» și semnătura reprezentantului legal și, după caz, a reprezentantului compartimentului de control intern al S.S.I.F.;d) dovada transmiterii documentelor în original, care se arhivează împreună cu copia menționată la lit. a).(2) Prevederile alin. (1) se aplică în mod corespunzător și instituțiilor de credit înregistrate în calitate de intermediari la A.S.F., pentru documentele aferente prestării serviciilor și activităților de investiții.  +  Articolul 236^2(1) În aplicarea art. 11^2 și 11^3, actele individuale emise de C.N.V.M./A.S.F. se consideră modificate de drept în ceea ce privește obiectul de activitate al S.S.I.F.(2) În vederea respectării prevederilor art. 11^2 și 11^3, S.S.I.F. procedează la modificarea actului constitutiv, la proxima adunare generală a acționarilor, cu notificarea corespunzătoare a A.S.F. în termen de maximum 15 zile de la data adunării generale a acționarilor.57. Anexa nr. 7D se abrogă.58. Anexa nr. 9 se modifică și va avea cuprinsul prevăzut în anexa nr. 1 la prezentul regulament.59. După anexa nr. 11 se introduce o nouă anexă, anexa nr. 12, având cuprinsul prevăzut în anexa nr. 2 la prezentul regulament.60. Anexele nr. 1 și 2 fac parte integrantă din prezentul regulament.  +  Articolul IIRegulamentul Comisiei Naționale a Valorilor Mobiliare nr. 5/2010 privind utilizarea sistemului de conturi globale, aplicarea mecanismelor cu și fără prevalidarea instrumentelor financiare, efectuarea operațiunilor de împrumut de valori mobiliare, a celor de constituire a garanțiilor asociate acestora și a tranzacțiilor de vânzare în lipsă, aprobat prin Ordinul Comisiei Naționale a Valorilor Mobiliare nr. 10/2010, publicat în Monitorul Oficial al României, Partea I, nr. 169 din 16 martie 2010, cu modificările și completările ulterioare, se modifică după cum urmează:1. Articolul 3 se modifică și va avea următorul cuprins:  +  Articolul 3(1) Utilizarea sistemului de conturi globale și a mecanismului cu și fără prevalidarea instrumentelor financiare pentru tranzacționarea și evidențierea deținerilor de instrumente financiare în sistemul depozitarului central se va realiza cu îndeplinirea în mod cumulativ a următoarelor condiții:a) niciun transfer între contul house și contul global de clienți sau între subconturile individuale ale clienților din cadrul contului global, evidențiate în sistemul propriu de back office al intermediarului - participant la sistemul depozitarului central, nu poate avea loc în lipsa unei tranzacții, cu excepția:(i) operațiunilor de împrumut de instrumente financiare;(ii) operațiunilor de constituire a garanțiilor financiare cu transfer de proprietate formate din valori mobiliare;(iii) operațiunilor de însușire a garanțiilor fără transfer de proprietate constituite din valori mobiliare;(iv) următoarelor operațiuni, în cazul instrumentelor financiare pentru care depozitarul central nu este desemnat depozitar central al emitentului:1. succesiuni și ieșiri din indiviziune;2. fuziuni, divizări sau lichidări;3. punere în executare a unei hotărâri judecătorești definitive;4. actele cu titlu oneros sau gratuit încheiate între rude sau afini până la gradul al patrulea inclusiv și/sau persoane juridice controlate de astfel de persoane, cu condiția ca activitatea respectivelor persoane juridice să nu facă obiectul supravegherii și autorizării A.S.F., cu îndeplinirea cumulativă a următoarelor condiții:4.1. niciuna dintre părțile implicate într-o tranzacție de acest gen nu este sau, ca rezultat al unei astfel de tranzacții, nu devine acționar semnificativ;4.2. volumul cumulat al acestor tranzacții să nu depășească într-o perioadă de 12 luni 1% din numărul total al valorilor mobiliare de același tip și de aceeași clasă, puse în circulație de emitentul respectiv;4.3. actul încheiat între părțile menționate să fie autentificat de un notar public;b) este interzisă încheierea de către intermediari, cu excepția formatorilor de piață potrivit art. 24, a tranzacțiilor de vânzare în lipsă pe conturile globale, fără îndeplinirea condițiilor prevăzute la art. 12 din Regulamentul (UE) nr. 236/2012 al Parlamentului European și al Consiliului din 14 martie 2012 privind vânzarea în lipsă și anumite aspecte ale swapurilor pe riscul de credit, denumit în continuare Regulamentul (UE) nr. 236/2012, respectiv a condițiilor prevăzute în standardele tehnice emise în aplicarea acestuia;c) intermediarii sunt responsabili în ceea ce privește monitorizarea permanentă, din punctul de vedere al respectării prevederilor legale incidente, a operațiunilor de împrumut de instrumente financiare, precum și a celor de constituire a garanțiilor asociate acestora, efectuate în cadrul conturilor globale, în numele clienților, și înregistrate în sistemele proprii de back office ale intermediarilor;d) intermediarii participanți la sistemul depozitarului central, precum și orice alt intermediar în cazul existenței unui lanț de custodie, respectiv participanții la depozitarul central sau alți participanți indirecți sunt responsabili pentru debitarea/creditarea în evidențele proprii a conturilor de instrumente financiare și/sau numerar ale clienților, corespunzător evenimentelor corporative în legătură cu instrumentele financiare evidențiate în aceste conturi și corespunzător instrucțiunilor primite de la clienți, dacă este cazul.(2) Transferurile de proprietate asupra instrumentelor financiare prevăzute la alin. (1) lit. a) pct. (iv) vor fi operate de către intermediarul-participant la sistemul depozitarului central în termen de 3 zile de la formularea cererii și prezentarea în original a documentației care stă la baza efectuării transferului și care dovedește încadrarea în situațiile menționate.(3) Participantul la sistemul depozitarului central prevăzut la alin. (2) este răspunzător pentru transferurile directe de proprietate asupra instrumentelor financiare și are următoarele obligații:a) de a păstra copii ale documentației care stă la baza efectuării transferului de proprietate, purtând mențiunea «conform cu originalul» a agentului pentru servicii de investiții financiare care preia cererea de transfer și căruia i s-a prezentat documentația în original;b) de a raporta la A.S.F., în termen de 3 zile lucrătoare de la înregistrare, cererile de transfer direct de proprietate asupra instrumentelor financiare pe care le consideră cu un caracter contradictoriu sau interpretabil, precum și contestațiile pe care le primește cu privire la transferurile deja efectuate;c) de a transmite A.S.F., în termen de 3 zile lucrătoare de la solicitarea A.S.F., dacă prin respectiva solicitare nu se prevede alt termen, informații și documente cu privire la transferurile efectuate.2. La articolul 4 alineatul (1), litera a) se modifică și va avea următorul cuprins:a) în vederea efectuării de tranzacții de vânzare în lipsă, inclusiv în cazul în care instrumentele financiare sunt împrumutate inițial de intermediari pentru a fi date cu împrumut ulterior clienților proprii sau clienților altei S.S.I.F. în vederea efectuării de tranzacții de vânzare în lipsă;  +  Articolul IIILa articolul 5 alineatul (1) din Regulamentul Comisiei Naționale a Valorilor Mobiliare nr. 4/2009 privind Registrul public al Comisiei Naționale a Valorilor Mobiliare, aprobat prin Ordinul Comisiei Naționale a Valorilor Mobiliare nr. 26/2009, publicat în Monitorul Oficial al României, Partea I, nr. 343 din 22 mai 2009, cu modificările și completările ulterioare, punctul 13^2 se modifică și va avea următorul cuprins:13^2. Secțiunea 13^2 - Funcția de administrare a riscului (FARA).  +  Articolul IVDupă articolul II din Regulamentul Autorității de Supraveghere Financiară nr. 1/2017 pentru modificarea și completarea Regulamentului nr. 2/2006 privind piețele reglementate și sistemele alternative de tranzacționare, aprobat prin Ordinul Comisiei Naționale a Valorilor Mobiliare nr. 15/2006, publicat în Monitorul Oficial al României, Partea I, nr. 282 din 21 aprilie 2017, denumit în continuare Regulamentul A.S.F. nr. 1/2017, se introduce un nou articol, articolul II^1, cu următorul cuprins:  +  Articolul II^1Autorizațiile de reprezentant al compartimentului de control intern al operatorului de piață acordate de A.S.F. în baza prevederilor Dispunerii de măsuri a Comisiei Naționale a Valorilor Mobiliare nr. 11 din 28.03.2012 sunt considerate autorizații de ofițer de conformitate acordate de A.S.F. în baza art. 24^4 din Regulamentul nr. 2/2006 privind piețele reglementate și sistemele alternative de tranzacționare, aprobat prin Ordinul Comisiei Naționale a Valorilor Mobiliare nr. 15/2006, publicat în Monitorul Oficial al României, Partea I, nr. 228 din 14 martie 2006, cu modificările și completările ulterioare.  +  Articolul VÎn cazul realizării de operațiuni de împrumut ce au ca obiect instrumente financiare emise de emitenți pentru care este desemnată ca depozitar central o entitate autorizată de Autoritatea de Supraveghere Financiară, iar operațiunile respective se realizează în afara teritoriului României de un intermediar care nu este înscris în Registrul Autorității de Supraveghere Financiară, se aplică următoarele dispoziții:1. operațiunea de împrumut se notifică depozitarului central, în formatul prevăzut în reglementările depozitarului central, de un participant la sistemul depozitarului central pe baze contractuale;2. operațiunea de împrumut se realizează cu respectarea prevederilor art. 4 din Regulamentul Comisiei Naționale a Valorilor Mobiliare nr. 5/2010, cu modificările și completările ulterioare.  +  Articolul VIÎn aplicarea prevederilor art. II^1 din Regulamentul A.S.F. nr. 1/2017, în termen de 30 de zile de la intrarea în vigoare a prezentului regulament, Autoritatea de Supraveghere Financiară va radia persoanele respective din secțiunea 13 - Reprezentanți ai compartimentului de control intern (RCCI) și le va înscrie de drept